«Иранская война идет хорошо», дефлятор и Nasdaq бьет рекорды. Календарь трейдера на 3 августа

Президент США сообщил в своей соцсети Truth Social о временной отмене планировавшихся масштабных ударов по Ирану. Он заявил, что паузу запросили Тегеран и страны Ближнего Востока. Главным условием сделки по прежнему остаются незамедлительное открытие Ормузского пролива и устранение ядерной угрозы. Однако иранская сторона через государственное агентство Fars News оперативно опровергла сообщения о каких-либо договоренностях с США, назвав их ложью. В Тегеране подчеркнули, что Ормузский пролив остается полностью закрытым для любых судов, не согласовавших свой проход с Корпусом стражей исламской революции (КСИР). На этом фоне армия Кувейта официально подтвердила серьезный ущерб, нанесенный своим важным военным объектам в результате последних иранских атак. А наследный принц Саудовской Аравии провел экстренные переговоры с Дональдом Трампом, выразив глубокую обеспокоенность планами США нанести удары по энергетическим объектам Ирана в ответ на обстрелы базы в Иордании. Эр-Рияд совместно с Катаром, ОАЭ, Турцией и Пакистаном активно добивается деэскалации, а катарские и оманские посредники провели встречи со спецпосланником Стива Уиткоффа и иранским дипломатом Арагчи. Сам президент США подтвердил готовность применить против Ирана военную мощь невиданных со времен Второй мировой войны масштабов и разбомбить НПЗ и электростанции.Однако Трамп, по его словам, согласился временно отложить операцию, чтобы дать Тегерану шанс на подписание мирного соглашения. Что, впрочем, не помешало посольствам США выступить с экстренным обращением к согражданам, призвав их воздержаться от перемещений по региону и подготовиться к срочному отъезду из-за риска неконтролируемой эскалации. Действия иранского режима они охарактеризовали как крайне непредсказуемые, указав на внезапные ракетные удары по территориям, которые ранее не становились целями военных атак, включая объекты в Египте.

Рекордная инфляция?

Впрочем не секрет, что Дональду Трампу и его партии завершение иранской войны нужно точно так же, как и странам Персидского залива. Дорогая нефть привела к сильнейшему за полвека инфляционному скачку в США. Ценовой индекс (дефлятор по ВВП) вырос на 1,53% во втором квартале. Это максимальный показатель с инфляционного шторма середины 2022 и при этом надо понимать, что ранее на протяжении трех кварталов инфляционный фон был очень высоким (в I квартале 2026 кв. – 0,89%, в IV кв. 2025 г. – 0,91%, в III кв. 2025 г. – 0,93%). А в среднем 0,91% за квартал за 9 месяцев до возникновения аномального инфляционного выброса. Повышенный уровень цен наблюдается по всем всем категориям:

Потребительские расходы – 1,26% (ранее – 1,13%)



Цены на услуги выросли на 0,92% (ранее – 1,05%)



Цены на инвестиции в основные средства выросли на 0.89%(ранее – 0,49%)



Цены на государственные инвестиции и потребление выросли на 2,59% (ранее – 1,44)



Цены на импорт – 3,89% (ранее – 3,30%)



Цены на экспорт – 5,75% (ранее – 3,90%)



Цены растут широким фронтом и на все, нет ни одной стабильной категории.

Таким образом, проблема не просто острая, а крайне острая. Ведь ранее на этих уровнях ценового индекса по ВВП ФРС США активно ужесточила ставку. Но сейчас этот шаг американский регулятор сможет сделать только в сентябре.

Бычий рекорд USD

Тем не менее, согласно отчету Комиссии по торговле товарными фьючерсами США (CFTC), крупные спекулянты, включая хедж-фонды и управляющих активами, за неделю нарастили чистую длинную позицию по доллару США на 13,5%. По состоянию на 28 июля объем бычьих ставок на американскую валюту достиг $49,23 млрд (против $43,3 млрд периодом ранее). Что стало абсолютным рекордом с 2014 года. Институционалы удерживают чистый лонг по доллару уже 20 недель подряд, полностью развернув тренд с начала иранского конфликта, перед которым на рынке преобладали короткие позиции объемом $22 млрд. Однако в последующие три дня (29–31 июля) курс доллара вопреки рекордным ставкам спекулянтов заметно подешевел против основных мировых валют. Одновременно крупный капитал продолжил наращивать продажи против евро и японской иены, а чистая короткая позиция по канадскому доллару обновила 2-летний рекорд.

Пятничное ралли – июньский крах

Американские фондовые индексы завершили пятничные торги ростом благодаря взлету котировок ключевых технологических гигантов:

S&P500 прибавил 0,7%



Nasdaq поднялся на 0,6%



Dow Jones вырос на 277 пунктов

Главным драйвером оптимизма стали акции Amazon, подскочившие на 15,3% благодаря стремительному расширению облачного бизнеса. Подъем провайдеров ПО и гиперскейлеров подтолкнул вверх бумаги Alphabet (+6,7%), Microsoft (+3,0%) и Meta (+3,3%), что перевесило сильное падение Apple (-7,3%), пострадавшей от дефицита микросхем и роста производственных издержек. В то же время капитализация ExxonMobil снизилась на 1,0% из-за ограничений в мощностях НПЗ, не позволивших нефтяному гиганту полноценно конвертировать высокие мировые цены на нефть в максимальную прибыль.Парадоксально, но июль 2026 г. завершился для индекса Nasdaq Composite падением на 3,2% (до 25 373,85 пункта), зафиксировав худшую месячную динамику за последние 20 лет. Главным источником давления стал катастрофический обвал акций все тех же полупроводниковых компаний. Отраслевой индекс Philadelphia Semiconductor обвалился на 20% (максимальный спад с 2008 года), утянув за собой:

Micron (-28,7%)



Sandisk (-46,6%)



Intel (-35,4%)



Marvell (-37,0%)

Падение сектора вызвало маржин-коллы и вынужденную ликвидацию активов фонда Situational Awareness под управлением Леопольда Ашенбреннера — его портфель с плечом сжался с $45 млрд до $10 млрд, а часть бумаг выкупила компания Citadel Кена Гриффина. В то же время S&P500 за месяц потерял символические 0,1% (7489,8 пункта), а Dow Jones смог прибавить 0,3% (52 485,74 пункта). Однако аналитики Bespoke Investment Group предупреждают о рисках сезонного ослабления: август и сентябрь традиционно являются самыми сложными месяцами для фондового рынка. Поэтому ключевой вопрос для инвесторов заключаются в том, перерастет ли локальная ребалансировка ИИ-сектора в долгосрочный разворот?

3 августа

3 августа, 2.00/ Австралия/**/ Индекс деловой активности в производственном секторе по версии S&P Global в июле/ пред.: 50,7 п./ действ.: 51,5 п./ прогноз: 51,7 п./ AUD/USD – вверхПроизводственный индекс PMI Австралии от S&P Global по итогам июля вырос до 51,7 пункта, обновив максимум с начала года. Приток новых заказов возобновился впервые за пять месяцев благодаря крепкому внутреннему спросу и расширению клиентской базы. А темпы найма персонала стали максимальными с апреля. При этом экспортеры продолжают испытывать трудности из-за слабой внешней конъюнктуры. Снижение инфляционного давления на затраты позволило производителям замедлить рост отпускных цен. Хотя общий оптимизм бизнеса пока остается сдержанным. Ожидаемый подъем индикатора подтвердит восстановление деловой активности в промышленности. В таком сценарии австралийская валюта получит надежную поддержку.3 августа, 2.30/ Япония/**/ Индекс деловой активности в производственном секторе по версии S&P Global в июле/ пред.: 54,9 п./ действ.: 54,8 п./ прогноз: 54,7 п./ USD/JPY – вверхИндекс деловой активности в обрабатывающей промышленности Японии в июле должен составить 54,7 пункта, то есть удержать сектор в зоне роста седьмой месяц подряд. Объемы выпуска и приток новых заказов продемонстрировали наилучшие темпы прироста за последние годы, что заставило компании активно наращивать закупки сырья и впервые за два года увеличить запасы готовой продукции. Позитивную картину дополняют ускорение найма персонала, ослабление ценового давления и подъем бизнес-оптимизма до четырехмесячного максимума на фоне взрывного спроса на решения для ИИ и полупроводники. Однако июльский показатель предполагает снижение устойчивости японского промышленного сектора, что сыграет на волатильности японской иены.3 августа, 4.45/ КНР/**/ Индекс деловой активности в производственном секторе от RatingDog в июне/ пред.: 52,2 п./ действ.: 51,7 п./ прогноз: 51,5 п./ Brent – вниз, USD/CNY – вверхИндекс PMI обрабатывающей промышленности Китая от RatingDog в июне немного скорректировался до 51,7 пункта, зафиксировав завершение лучшего квартала с конца 2020 года. Непрерывный подъем новых заказов продолжается тринадцатый месяц подряд за счет внутреннего рынка, в то время как экспортные продажи сокращаются. На фоне стабильного роста выпуска:

занятость впервые за долгое время показала рост



инфляция издержек существенно замедлилась

Впрочем, ослабление рыночных настроений до пятимесячного минимума указывает на сохранение осторожности среди предпринимателей. В случае превосходства показателя над прогнозами рынки получат сигнал о стабильности китайского производства, что подтолкнет вверх цены на нефть марки Brent и приведет к укреплению китайского юаня. Его подтверждение произведет обратный эффект.3 августа, 9.00/ Германия/***/ Рост розничных продаж в мае/ пред.: -0,6%/ действ.: 1,8%/ прогноз: -0,7%/ EUR/USD – внизОбъем розничных продаж в Германии по итогам мая продемонстрировал впечатляющий рост на 1,8% в годовом выражении. Показатель резко восстановился после апрельского падения, зафиксировав наиболее сильную динамику потребительского сектора с начала года. Подтверждение ожиданий рынка подтверждает возвращение потребительской активности в стадию стагнации. В случае сохранения этой тенденции европейская валюта может снизиться.3 августа, 9.00/ РФ/***/ Индекс деловой активности в обрабатывающей промышленности от S&P Global в июне/ пред.: 48,8 п./ действ.: 50,3 п./ прогноз: 49,5 п./ USD/RUB – внизИндекс деловой активности в обрабатывающей промышленности России за июнь вырос до 50,3 пункта, вернувшись в зону роста впервые за четырнадцать месяцев. Главными драйверами стали ускорение объемов выпуска и стабилизация внутренних заказов, компенсировавшие резкий спад экспортного направления и логистические задержки. Закупочная активность компаний активизировалась на фоне подготовки к росту спроса, а ценовое давление заметно снизилось, хотя опасения насчет покупательной способности населения все еще сдерживают оптимизм бизнеса. Возврат индекса к росту просигнализирует о преодолении локального спада в промышленности, что создаст условия для укрепления российского рубля.3 августа, 10.30/ Германия/***/ Индекс деловой активности в производственном секторе по версии S&P Global в июле (опережающий)/ пред.: 50,1 п./ действ.: 50,3 п./ прогноз: 52,2 п./ EUR/USD – вверхПромышленный PMI Германии за июль ожидается на уровне 52,2 пункта. То есть на лучшей отметке за четыре месяца. Объемы производства выросли максимальными темпами с начала 2022 г. благодаря оживлению притока внутренних и внешних заказов. Экспортный спрос показал наилучший прирост за последние 2,5 г. Уверенность предпринимателей дополнительно поддержало замедление инфляции:

издержек



отпускных цен

Превышение прогноза подтверждает мощный рывок в промышленности страны. В случае сохранения этой тенденции рынки получат сильный сигнал к укреплению евро.3 августа, 11.00/ Еврозона/***/ Индекс деловой активности в производственном секторе по версии S&P Global в июле (опережающий)/ пред.: 51,6 п./ действ.: 51,4 п./ прогноз: 52,0 п./ EUR/USD – вверхИндекс деловой активности в обрабатывающей промышленности еврозоны от S&P Global за июнь снизился на 0,2%. Однако производственные мощности блока расширялись рекордными темпами с весны 2022 г. Стабилизация цепочек поставок позволила фабрикам впервые за 3,5 года пополнить запасы сырья, хотя оптимизация штатов все еще продолжается. Давление на себестоимость заметно ослабло, что добавило оптимизма производителям. Подъем показателя в район ожиданий засвидетельствует ускорение экономической динамики в регионе. Подобный расклад создаст отличные условия для укрепления евро.3 августа, 11.30/ Великобритания/**/ Индекс деловой активности в производственном секторе по версии S&P Global в июле (опережающий)/ пред.: 53,9 п./ действ.: 52,5 п./ прогноз: 52,8 п./ GBP/USD – вверхПроизводственный PMI Великобритании от S&P Global за июль ожидается на уровне 52,8 пункта. Судя по прогнозам, заводы увеличивают выпуск четвертый месяц подряд на фоне:

общего улучшения рыночной конъюнктуры



притока новых контрактов

Впервые за долгое время зафиксирован подъем незавершенных работ и незначительный прирост штата. Дополнительным плюсом стало падение цен на пластмассы и нефтепродукты, а также постепенное сглаживание сбоев в логистике. Ускорение индекса подтверждает устойчивость британской индустрии и приведет к укреплению британского фунта.3 августа, 16.45/ США/**/ Индекс деловой активности в производственном секторе по версии S&P Global в июле (опережающий)/ пред.: 55,1 п./ действ.: 53,9 п./ прогноз: 54,8 п./ USDX (6-валютный индекс USD) – вверхПредварительный PMI обрабатывающей промышленности США от S&P Global за июль может продолжить рост и подняться до 53,8 пункта. Несмотря на удержание вблизи многолетних пиков, на показатель давит:

замедление темпов выпуска



слабейший за четыре месяца притока заказов

Сдерживающим фактором выступают и логистические задержки, вызванные конфликтом на Ближнем Востоке. Тем не менее, возобновление найма на заводах способно не только предотвратить проседание индикатора, но и способствовать его росту. Такая динамика окажет поддержку американскому доллару.3 августа, 17.00/ США/***/ Индекс деловой активности в производственном секторе (ISM) в июле/ пред.: 54,0 п./ действ.: 53,3 п./ прогноз: 54,0 п./ USDX (6-валютный индекс USD) – вверхИндекс деловой активности ISM в производственном секторе США опустился в июне до 53,3 пункта. Торможение динамики спровоцировано замедлением роста новых заказов и объемов производства. Занятость по-прежнему находится в зоне спада, хотя темпы увольнений слегка замедлились. При этом ценовой индекс упал с 82,1 до 73,0, сняв остроту сырьевых издержек. Бизнес сохраняет тревогу из-за высоких ставок, геополитики на Ближнем Востоке и неопределенности в торговых тарифах. В июле ожидается возвращение индекса на уровень 54 пунктов. Оправдание позитивных прогнозов экспертов приведет к укреплению американского доллара.3 августа, 17.00/ США/*/ Индекс занятости в производственном секторе по данным ISM в июле/ пред.: 48,6 п./ действ.: 49,7 п./ прогноз: 49,8 п./ USDX (6-валютный индекс USD) – вверхИндекс занятости в обрабатывающей промышленности США от ISM за июнь скорректировался до 49,7 пункта, проявив наиболее слабый темп сокращения рабочих мест за последние 15 месяцев. Несмотря на пребывание субиндекса ниже водораздела в 50 пунктов, индикатор продемонстрировал позитивный сигнал восстановления кадрового потенциала фабрик. Ожидаемый рост показателя просигнализирует о стабилизации условий найма в промышленном секторе. В таком сценарии американская валюта получит повод для роста.Экономический календарь открывается по ссылке. Все показатели приводятся в годовом исчислении (г/г). При расчете в месячном исчислении данные отмечаются примечанием (м/м). Торговый баланс, экспорт, импорт указывается в валюте страны. Знак * определяет (по мере возрастания) степень важности отчета для активов, которые доступны на платформе InstaForex. Напоминаем, что время публикации указано МСК (GMT +3.00). Открыть торговый счет можно здесь. Смотрите также видеоновости рынка от ГК InstaForex. А чтобы инструменты всегда был под рукой, советуем скачать приложение MobileTrader.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Новость предоставлена компанией 


Поделитесь с друзьями полезной информацией. И они Вам скажут спасибо :)